La necesidad de movilización del ahorro europeo, incentivando su inversión y evitando que este se dirija hacia otros mercados financieros —siendo Estados Unidos uno de sus principales destinatarios—, ha llevado a varios países de la UE a fomentar la creación de nuevos productos de inversión que sean atractivos para los inversores.
Si la semana pasada hablábamos de la nueva cuenta de inversión europea (puedes verlo aquí), hoy vamos a tratar sobre el nuevo “SIALP Financia Europa”, una nueva modalidad que se une a los SIALP ya existentes.
¿Qué es un SIALP?
En noviembre de 2014, la Ley 26/2014, de 27 de noviembre, creó un nuevo producto financiero con el objetivo de fomentar el ahorro de los particulares, incluyendo incentivos fiscales para conseguirlo. Este producto era el Plan de Ahorro a Largo Plazo (PALP), también conocido como Plan de Ahorro 5.
Este producto disponía de dos modalidades: el SIALP (acrónimo de Seguro Individual de Ahorro a Largo Plazo) y el CIALP (acrónimo de Cuenta Individual de Ahorro a Largo Plazo). La principal diferencia entre ambos productos es dónde se contratan: el SIALP se hace a través de una aseguradora y el CIALP, a través de una entidad financiera de depósito.
¿Cuáles son sus principales características?
- Titularidad. Este producto solo puede tener un titular.
- Límite de aportaciones. A este producto se le puede aportar un máximo de 5.000 euros al año.
- Disponibilidad. El dinero está disponible en cualquier momento, pero ha de mantenerse un mínimo de cinco años para poder acogerse a las ventajas fiscales.
- Garantía. Los PALP garantizan el 85 % de la inversión.
- Fiscalidad. Si el dinero se rescata al finalizar el periodo de cinco años, sus rendimientos están exentos. Si se realiza antes de este periodo, los rendimientos tributan según la escala del ahorro como rendimientos del capital mobiliario.
¿En qué consiste el nuevo SIALP Financia Europa?
Esta nueva modalidad mantiene la base de lo que es un SIALP: ahorro a largo plazo con una permanencia mínima de cinco años para poder obtener la bonificación fiscal.
¿En qué se diferencia?
La primera diferencia está en el importe. A este nuevo SIALP se va a poder aportar hasta 10.000 euros al año, el doble que a sus antecesores.
Las inversiones objetivo —donde se va a invertir nuestro dinero para obtener rendimientos— son las mismas que las de la Cuenta de Inversión Europea y supondrán un mínimo del 30 % de las inversiones: acciones de empresas domiciliadas en Europa, fondos de inversión que inviertan en su mayor parte en activos europeos e, incluso, deuda con calificación mínima BBB, según la nomenclatura de Standard & Poor’s y Fitch.
Pero quizás la diferencia más importante, y la que probablemente permita una mayor y mejor comercialización, ya que reduce las exigencias a aseguradoras y bancos, es que se elimina el requisito de garantizar el 85 % de la inversión.
En estos momentos, los SIALP no alcanzan los 3.500 millones de euros acumulados.
